央行近日要求各家商業(yè)銀行優(yōu)先滿足居民家庭首次購(gòu)買(mǎi)自住普通商品房的貸款需求。然而，時(shí)隔半個(gè)多月，各家商業(yè)銀行首套房貸的審批速度雖有明顯提速，但貸款利率卻也有所上升，房貸收緊的局面仍未得到明顯緩解。

　　進(jìn)入二季度以來(lái)，全國(guó)商品房量?jī)r(jià)齊跌跡象日趨明顯。央行“喊話”是對(duì)保護(hù)樓市剛需政策的重申，也是為了防止因樓市深度調(diào)整而產(chǎn)生的負(fù)面沖擊。從以往的執(zhí)行情況看，商業(yè)銀行唯央行馬首是瞻幾乎成為慣例。如今，商業(yè)銀行卻我行我素地繼續(xù)收緊房貸利率，集體釋放出“我的貸款我做主”的信息，對(duì)此央行也沒(méi)有進(jìn)一步嚴(yán)控手段，這似乎預(yù)示著以市場(chǎng)為主導(dǎo)配置金融資源的時(shí)代已漸行漸近。

　　隨著我國(guó)金融市場(chǎng)化改革的深入，存款保險(xiǎn)制度框架日趨明晰，銀行破產(chǎn)將成為可能；而去年以來(lái)受互聯(lián)網(wǎng)金融影響產(chǎn)生的“存款搬家”現(xiàn)象，也擠占了銀行傳統(tǒng)的高利差空間。這些變局正倒逼商業(yè)銀行樹(shù)立市場(chǎng)化經(jīng)營(yíng)理念，其在房貸業(yè)務(wù)中沒(méi)有選擇聽(tīng)從央行喊話正是市場(chǎng)主體避害與趨利本性的體現(xiàn)。

　　一方面，當(dāng)下房地產(chǎn)市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)已有明顯暴露。數(shù)據(jù)顯示，今年5月全國(guó)100個(gè)城市新建住宅平均價(jià)格環(huán)比上月下跌0.32%，是連續(xù)環(huán)比上漲23個(gè)月后首次環(huán)比下跌。這意味著，作為抵押物的商品房?jī)r(jià)值有縮水可能性，而不久前溫州地區(qū)大量爆發(fā)的“棄房”現(xiàn)象也給眾商業(yè)銀行敲響了警鐘。一旦銀行房貸資產(chǎn)淪為壞賬，拍賣(mài)變現(xiàn)不僅手續(xù)煩瑣，而且在樓市不景氣的語(yǔ)境下還可能遭遇流拍與打折。依照收益與風(fēng)險(xiǎn)相對(duì)等的市場(chǎng)邏輯，利率同向變化就成為必然。另一方面，房貸業(yè)務(wù)的吸金能力正在下降，目前其盈利空間遠(yuǎn)不及中小企業(yè)貸款，由此成了銀行業(yè)務(wù)中的“雞肋”。

　　事實(shí)上，滿足個(gè)人住房首次貸款需求，是為了保障購(gòu)房者的基本居住消費(fèi)，其本身是行政主管部門(mén)應(yīng)當(dāng)全力承擔(dān)的公共民生工程，并非逐利商業(yè)銀行的應(yīng)盡之責(zé)。在“無(wú)形之手”調(diào)配資源意識(shí)逐步強(qiáng)化的今天，要求商業(yè)銀行履行社會(huì)責(zé)任的指令，很可能因與市場(chǎng)主體訴求背離而落空。

　　放眼長(zhǎng)遠(yuǎn)，房地產(chǎn)業(yè)保障功能的完善還需要行政部門(mén)發(fā)力，在強(qiáng)化、完善既有公積金制度的同時(shí)，效仿海外發(fā)達(dá)國(guó)家成立專門(mén)的住宅金融機(jī)構(gòu)服務(wù)滿足居民的基本居住融資需求。而對(duì)于商業(yè)銀行而言，只要經(jīng)營(yíng)行為合規(guī)，就可以自由支配借貸資產(chǎn)，其最終績(jī)效可交由市場(chǎng)進(jìn)行公平?jīng)Q斷。