最近一兩年，“互聯(lián)網(wǎng)金融”的概念突然暴紅。阿里巴巴公司推出的“余額寶”，不到一年時(shí)間就吸引了8100多萬(wàn)用戶，這比A股股民總量還多：“余額寶”背后的天弘基金，原本只是一家中小型基金公司，如今也已占據(jù)行業(yè)資產(chǎn)管理規(guī)模排名第一的寶座�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融來(lái)勢(shì)洶洶，傳統(tǒng)投資渠道不再受寵，越來(lái)越多的人寧愿花錢購(gòu)買“余額寶”“理財(cái)通”等產(chǎn)品，或?qū)①Y金投入各種P2P網(wǎng)貸平臺(tái)。

    過(guò)去，由于金融市場(chǎng)不夠發(fā)達(dá)，存貸款利率沒(méi)有放開(kāi)，有點(diǎn)閑錢的人們即使想通過(guò)理財(cái)獲得更多的收益，可供選擇的投資渠道也非常有限。正是在這樣的背景下，包括余額寶、P2P網(wǎng)貸在內(nèi)的互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，成了人們競(jìng)相購(gòu)買的對(duì)象。互聯(lián)網(wǎng)金融不單只是互聯(lián)網(wǎng)工具在投資領(lǐng)域的運(yùn)用，它更是一種金融創(chuàng)新，它突破了傳統(tǒng)金融機(jī)構(gòu)對(duì)資金的壟斷，第一次使得資金持有者有了更多的議價(jià)能力。

    以眾籌和P2P網(wǎng)貸為例。它們做的其實(shí)是以往小額信貸公司做的事，通過(guò)這些產(chǎn)品，普通人可以用自己的少量資金放貸。這些產(chǎn)品一般投資門檻比較低，但宣稱的投資收益率卻在12%-18%之間。以前由于監(jiān)管的關(guān)系，這種高收益率的產(chǎn)品只能出售給有錢人——也就是達(dá)到100萬(wàn)元以上投資門檻的人。但現(xiàn)如今，普通人只需要在家里動(dòng)動(dòng)鼠標(biāo)，就能通過(guò)網(wǎng)絡(luò)非常便捷地參與投資并獲利了。

    再以各種“寶寶”類產(chǎn)品為例。由于它們迅速積聚了眾多資金，在與銀行談判時(shí)議價(jià)能力較強(qiáng)，因此它們的收益率往往比活期存款高很多倍。這些互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品，不僅有可觀的預(yù)期收入，取現(xiàn)又極其簡(jiǎn)便，人們哪還有動(dòng)力去銀行存款呢？據(jù)媒體報(bào)道，僅今年4月份，由于各種互聯(lián)網(wǎng)金融的沖擊，全國(guó)人民幣存款總量就減少了6500多億元。

    不過(guò)，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品廣受年輕人追捧，其本身蘊(yùn)含的風(fēng)險(xiǎn)也不容忽視。

    有許多人誤以為，互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品所宣傳的“預(yù)期收益率”就是最終的收益率，因此在投資的時(shí)候看哪個(gè)收益率高就買哪個(gè)。問(wèn)題是，一種金融產(chǎn)品，你根本不了解，那何談控制風(fēng)險(xiǎn)？以P2P網(wǎng)貸平臺(tái)為例，此前許多平臺(tái)均宣稱“本息保障”，但實(shí)際上提供保障的要么是平臺(tái)公司本身，要么是一些聞所未聞的擔(dān)保公司。這些擔(dān)保機(jī)構(gòu)本身有沒(méi)有能力履行擔(dān)保職責(zé)，都值得打一個(gè)問(wèn)號(hào)。近期有媒體報(bào)道，從去年至今，已有100多家P2P網(wǎng)貸公司倒閉，投資者血本無(wú)歸。

    同樣值得注意的是，許多運(yùn)營(yíng)互聯(lián)網(wǎng)金融業(yè)務(wù)的公司，本身并不是金融機(jī)構(gòu)，在風(fēng)險(xiǎn)控制上毫無(wú)經(jīng)驗(yàn)。他們能否較好地使用資金，提高收益率的同時(shí)控制風(fēng)險(xiǎn)？他們的業(yè)務(wù)是不是時(shí)刻處于金融監(jiān)管機(jī)構(gòu)的監(jiān)管之下？這些還有待觀察。目前來(lái)看，“一行三會(huì)”對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融還沒(méi)有形成完善的監(jiān)管思路，這個(gè)行業(yè)的發(fā)展良莠不齊，互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)就像在深水中游泳的孩子，其風(fēng)險(xiǎn)之高不言而喻。

    “投資需謹(jǐn)慎”，這樣的提醒永不過(guò)時(shí)�；ヂ�(lián)網(wǎng)金融的“水很深”，即使某些企業(yè)宣傳得天花亂墜，投資者也要認(rèn)認(rèn)真真盯緊自己的錢包，不要輕易被蒙蔽雙眼。畢竟，在投資理財(cái)?shù)牡缆飞�，只有保持理性和審慎，才能保護(hù)好自己的財(cái)富。