在存款保險制度中設(shè)立有限賠付的“杠杠”，把儲戶的存款安全和銀行的經(jīng)營風(fēng)險連接在一起，督促儲戶強(qiáng)化風(fēng)險意識，參與對銀行風(fēng)險的監(jiān)督

    存款保險制度離我們越來越近了。十八屆三中全會審議通過的《決定》提出建立存款保險制度，完善金融機(jī)構(gòu)市場化退出機(jī)制。央行行長周小川表示，將加快建立存款保險制度，覆蓋所有存款類金融機(jī)構(gòu)，實(shí)行有限賠付和基于風(fēng)險的差別費(fèi)率機(jī)制。

    為什么選擇現(xiàn)在推出存款保險制度？近年來，從國有銀行股改上市、民間資本試點(diǎn)小貸公司、貸款利率逐步市場化到允許開設(shè)民營銀行……我國銀行業(yè)的市場化進(jìn)程一直在穩(wěn)步推進(jìn)。接下來，隨著存款利率的放開，金融市場將呈現(xiàn)出百舸爭流、優(yōu)勝劣汰的競爭格局。對金融機(jī)構(gòu)而言，市場化潮流不可逆轉(zhuǎn)，原來“坐吃利差”的政策優(yōu)勢不復(fù)存在，經(jīng)營不善就要退出市場。然而，銀行業(yè)不同于一般行業(yè)，金融機(jī)構(gòu)的生死往往牽涉到千家萬戶的存款安全，萬一出現(xiàn)破產(chǎn)風(fēng)險，需要有存款保險制度來“兜底”，保障存款人利益。

    從國際經(jīng)驗(yàn)來看，在歐美發(fā)達(dá)金融市場國家，存款保險制度已普遍推行，國際金融危機(jī)和歐債危機(jī)期間，正是因?yàn)橛写俗鳛楸Ｕ希y行才未發(fā)生全面擠兌現(xiàn)象。可以說，存款保險制度作為市場化、金融體系的一項基礎(chǔ)制度，在我國金融業(yè)再一次大步邁向市場的節(jié)點(diǎn)推出，既為必然，也是必須。

    有儲戶擔(dān)心，按存款保險的制度設(shè)計，破產(chǎn)銀行對儲戶只實(shí)行有限賠付，保證一定比例的存款安全，跟以前相比，儲戶的利益會不會反而“不保險”了呢？實(shí)際上，這樣的制度設(shè)計正是為了防范銀行的道德風(fēng)險，保障存款人利益。存款利率市場化后，許多人會不顧銀行的風(fēng)險狀況，將錢存入愿意支付最高利率的銀行，刺激銀行為了追求高額利潤而過度投機(jī)；銀行也認(rèn)為有存款保險“兜底”，經(jīng)營風(fēng)險大點(diǎn)也沒問題，不再追求穩(wěn)健經(jīng)營。在存款制度中設(shè)立了有限賠付的“杠杠”，可以限制“重收益、輕風(fēng)險”的經(jīng)營方式，把儲戶的存款安全和銀行的經(jīng)營風(fēng)險連接在一起，督促儲戶強(qiáng)化風(fēng)險意識，參與到對銀行風(fēng)險的監(jiān)督中去。

    還有儲戶擔(dān)心，讓銀行支付保費(fèi)，是否會抬高資金成本，并且最終轉(zhuǎn)嫁給銀行客戶？事實(shí)上，保險費(fèi)率的高低，是保險制度發(fā)揮風(fēng)險管理作用的“撒手锏”。存款保險的費(fèi)率，會根據(jù)銀行的風(fēng)險狀況來差別化厘定。風(fēng)險低的銀行享受較低的費(fèi)率，而風(fēng)險較高的就必須適用較高的費(fèi)率，以此督促金融機(jī)構(gòu)更加關(guān)注自身的風(fēng)險水平，盡力化解經(jīng)營風(fēng)險，保證客戶資金安全。而且隨著利率市場化的推進(jìn)，存款保險制度也能為中小銀行“增信”，提高中小銀行的品牌含金量，增強(qiáng)其競爭力，平抑大銀行“主導(dǎo)”的信貸資金價格，為客戶提供更多質(zhì)優(yōu)價實(shí)的產(chǎn)品與服務(wù)。

    任何改革都是系統(tǒng)工程，需要“內(nèi)外協(xié)調(diào)”、“左右兼顧”，金融業(yè)改革亦如此。存款保險制度將為其他各項改革開路，同樣也需要其他措施相互配合、相輔相成。比如只有建立退出機(jī)制，讓銀行“有生有死”，存款保險制度才能真正發(fā)揮作用。此外，為避免發(fā)生以往政策執(zhí)行過程中既得利益者“喊著不動、推著慢挪、打著快走”的問題，確保改革意圖順利、高效實(shí)現(xiàn)，存款保險相關(guān)政策應(yīng)盡快推出細(xì)則，而且還要有明確乃至量化、可執(zhí)行的責(zé)任追究條款。